Актуальность темы работы обусловлена тем, что одним из основополагающих условий успешного управления финансами предприятия в рыночной экономике служит оценка его финансового состояния. Характеристикой финансового состояния служит совокупность показателей, которые представляют процесс использования и формирования финансовых средств предприятия. Финансовое состояние предприятия в рыночной экономике отражает конечные результаты. Собственники предприятия всегда заинтересованы в конечных результатах. Основополагающим этапом оценки финансового состояния предприятия служит анализ его финансовой устойчивости и платежеспособности, который помогает создать финансовую политику предприятия и дать оценку его финансовой деятельности. Если предприятие финансово устойчиво и платежеспособно, то оно имеет преимущества перед другими предприятиями той же ниши для получения кредитов, привлечения инвестиций, в выборе поставщиков и в подборе квалифицированных кадров. Чем выше устойчивость предприятия, тем более оно независимо от неожиданного изменения рыночной конъюнктуры и, следовательно, тем меньше риск оказаться на грани банкротства.
Теоретическая значимость выбранной темы заключается в необходимости изучения и систематизации теоретических и методологических основ расчета и анализа показателей платежеспособности и финансовой устойчивости.
Практическая значимость выбранной темы заключается в том, что в современных условиях кризиса экономики своевременная и верная оценка финансовой устойчивости позволяет предпринять меры по устранению финансовых рисков и обеспечить устойчивое финансовое развитие экономического субъекта.
Цель исследования – разработка мероприятий по повышению финансовой устойчивости АО «Сибирско-Уральская энергетическая компания» на основе проведенного анализа.
Задачи работы:
исследовать теоретические основы анализа финансовой устойчивости предприятия;
провести организационно-экономическую характеристику предприятия;
проанализировать имущественное положение предприятия;
оценить экономическую устойчивость предприятия;
разработать и обосновать мероприятия, направленные на повышение финансовой устойчивости предприятия;
оценить экономическую эффективность разработанных мероприятий.
Объект работы – АО «Сибирско-Уральская энергетическая компания».
Предмет работы – экономическая устойчивость АО «Сибирско-Уральская энергетическая компания».
Методы исследования: изучение и анализ научной литературы, синтез, обобщение, статистический анализ, вертикальный и горизонтальный анализ, метод финансовых коэффициентов.
Теоретическую основу исследования составляют законодательные и нормативные акты, труды отечественных и зарубежных экономистов. Среди них необходимо отметить труды О.В. Ефимовой, Г.В. Савицкой, Н.П. Любушина, А.Д. Шеремета, и других авторов.
Информационной базой исследования является бухгалтерская отчетность АО «Сибирско-Уральская энергетическая за период 2021-2023 гг.
Структура работы состоит из введения, 3 глав, заключения, списка использованных источников и приложений.
Читать дальше
1.1 Понятие и сущность финансовой устойчивости предприятия
Финансовое состояние организации напрямую зависит от его финансовой устойчивости и платежеспособности. Определение сущности данных понятий имеет немалое значение для управления финансовыми процессами.
Главным показателем финансового состояния выступает экономическая устойчивость организации, которая является основным показателем финансово-экономической стабильности работы организации, что в конечном итоге может свидетельствовать о положение объекта в долгосрочной перспективе, а также о возможности инвестирования.
Перед тем как собственно представить понятие финансовой устойчивости, необходимо овладеть различными терминами, которые существуют на сегодняшний день.
Являясь одной из ключевых характеристик стабильности функционирования хозяйствующего субъекта и индикатором эффективности его финансового менеджмента, экономическая устойчивость продолжает быть объектом научного интереса как отечественных, так и зарубежных исследователей, оставаясь при этом противоречивой и недостаточно проработанной категорией. Так, до сих пор отсутствует единый взгляд, как на содержание самого понятия, так и на методики, алгоритмы, критерии и показатели его диагностики.
Таким образом, обобщив точки зрения отечественных ученых на определение «экономическая устойчивость организации», сформулируем следующую интерпретацию: это характеристика, указывающая о стабильном состоянии организации, об излишки доходов над расходами, а также беспрепятственное распоряжение денежными средствами и эффективном их использовании.
Цель проведения анализа финансовой устойчивости – оценить возможность организации погашать имеющиеся обязательства и сохранять права владения организацией в долгосрочной перспективе [6, с.5].
Читать дальше
2.1 Организационно-экономическая характеристика предприятия
Полное наименование рассматриваемого предприятия – акционерное общество «Сибирско-Уральская энергетическая компания».
Сокращенное наименование – АО «СУЭНКО».
Основной вид деятельности – передача электроэнергии и технологическое присоединение к распределительным электросетям.
АО «Сибирско-Уральская энергетическая компания» – межрегиональная многопрофильная энергетическая компания юга Тюменской и Курганской областей, входит в группу компаний ООО «Корпорация СТС».
Территория присутствия: Тюмень, Тобольск, Ишим, Заводоуковск, Ялуторовск, Уват и ближайшие к ним муниципальные районы, 24 района Зауралья, включая города Курган и Шадринск.
В сфере электроэнергетики протяженность сетей АО «Сибирско-Уральская энергетическая компания» приближается к 40 тысячам км, на балансе находится 12 тысяч объектов электросетевого хозяйства (подстанций, трансформаторных подстанций и распределительных пунктов).
В сфере тепловодоснабжения и водоотведения компания обслуживает в общей сложности 1 тысячу км сетей, 17 водозаборов, 146 котельных, 7 водоочистных сооружений, 3 очистных сооружения канализации.
Организационная структура предприятия представлена на рисунке 2.1.
Основными структурными подразделениями являются департаменты, службы, управления и филиалы. Общее управление работой департаментов, служб и управлений осуществляют заместители генерального директора. Непосредственное управление работой подразделений осуществляют руководители департаментов, служб и управлений.
Читать дальше
3.1 Рекомендации по повышению финансовой устойчивости предприятия
Основными направлениями улучшения финансового состояния промышленных предприятий должны стать:
повышение ликвидности активов и мобилизация их структуры за счет надежных и относительно недорогих источников формирования;
увеличение объемов собственных средств Общества;
пересмотр политики в сторону привлечения долгосрочных кредитов и займов, а также снижение объемов краткосрочных обязательств;
сокращение величины дебиторской задолженности;
повышение эффективности и прибыльности бизнеса.
Предполагается, что усовершенствование каждого из направлений, представленных выше, позволит, в конечном счете, укрепить финансовое состояние хозяйствующего субъекта, увеличить объемы извлекаемой прибыли и повысить общую эффективность финансово-хозяйственной деятельности компании.
Рассмотрим каждое из предложенных направлений более подробно.
Читать дальше
Оценка финансовой устойчивости осуществляется согласно данным бухгалтерской отчетности, основываясь на результаты, которые были получены в ходе проведения финансового анализа. Бухгалтерский баланс является наиболее важной формой бухгалтерской отчетности. Он определяет в денежной оценке финансовое состояние компании на определенную дату. Согласно содержанию баланса можно определить структуру и, непосредственно, состав имущества, наличие денежных средств, инвестиций, уровень мобильности, состояние материальных запасов и другие характеристики
Проведенный анализ платежеспособности и финансовой устойчивости, свидетельствует о необходимости разработки мер по совершенствованию управления дебиторской задолженностью. Управление дебиторской задолженностью не ограничивается напрямую изменением конкретных показателей, оно должно рассматриваться комплексно с эффективным руководством высшего управляющего.
АО «Сибирско-Уральская энергетическая компания» рекомендовано факторинг дебиторской задолженности в размере 3 500 000 тыс. руб. с целью обеспечения равного соотношения с кредиторской задолженностью. Сумма высвобожденных денежных средств составит 3 055 500 тыс. руб.
После внедрения данных мероприятий соотношение между задолженностями составит 1,02, а коэффициент абсолютной ликвидности вырастит с 0,29 до 0,99, что свидетельствует об эффективности мероприятий.
Таким образом, цель работы достигнута, задачи решены.
Читать дальше
Список использованных источников
1. Абрамов Н.С. Экономическая эффективность и конкурентоспособность: Учебное пособие. – Тамбов: Изд-во Тамб. гос. техн, ун-та, 2021. –312 с.
2. Абрютина М.С., Грачев А.В. Анализ финансово-экономической деятельности предприятия: Учебно-практическое пособие. – М.: «Дело и сервис», 2021. – 523 с.
3. Бабалыкова И.А. Концептуальные основы формирования бухгалтерской (финансовой) отчетности экономического субъекта // Современная экономика: проблемы, перспективы, информационное обеспечение: материалы VII международной научной конференции. – Краснодар: КубГАУ, 2021. - С. 242-247.
4. Бахрамов Ю.М., Глухов В.В. Финансовый менеджмент: Учебное пособие. – СПб.: Питер, 2022. – 406 с.
5. Бороненкова С.А. Комплексный финансовый анализ в управлении предприятием: Учебное пособие. – М.: ИНФРА-М, 2022 – 335 с.
6. Бурцев А.Л. Современные методы и приемы анализа и прогнозирования финансовой устойчивости организации // Аудит и финансовый анализ. – 2022. – № 1. – 24 с.
7. Васильченко М.Д. Планирование на предприятии: Учебное издание. – М.: Эксмо, 2022. –402 с.
8. Гиляровская Л.Т. Анализ и оценка финансовой устойчивости коммерческих организаций: Учебное пособие. – М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2019. – 159 c.
9. Грибов В.Д. Теория менеджмента: Учебное пособие. – М.: НИЦ ИНФРА-М, 2019. – 357 с.
10. Грищенко О.В. Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности предприятия: Учебное пособие. – М., БЕК, 2022. – 503 с.
11. Грачёва А.В Основы финансовой устойчивости предприятия // Финансовый менеджмент. – 2021. – №4. – С.15-35.
12. Губин В.Е., Губина О.В. Анализ финансово-хозяйственной деятельности: Учебник. – М.: ИНФРА-М, 2022. –336 с.
13. Давнис В.В. Экономический анализ финансовой устойчивости организации с использованием прогнозных моделей // Современная экономика: проблемы и решения. – 2019. – № 2. – 33 с.
14. Ермасова Н. Б., Ермасов С. В. Финансовый менеджмент: Учебное пособие. – М.: Юрайт, 2022. – 621 с.
15. Ефимова О.В. Финансовый анализ: Учебник. – М.: Бухгалтерский учет, 2023. – 96 с.
16. Екимова К.В. Финансовый менеджмент: Учебник для прикладногобакалавриата. – Люберцы: Юрайт, 2019. – 381 с.
17. Кабушкин Н.И. Основы менеджмента: Учебник. – М.: Экономпресс, 2019. – 284 с.
18. Ковалев В.В. Финансовый менеджмент: теория и практика: Учебное пособие. – М.: Проспект, 2022. – 634 с.
19. Колчина Н.В Финансы предприятий: Учебное пособие. – М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2019. –395 с.
20. Липшиц С.Е. Проблемы учёта и анализа показателей платёжеспособности и финансовой устойчивости при моделировании рентабельности собственного капитала. // Актуальные вопросы современной экономики. – 2023. – № 3. – С. 719-726.
21. Любушин Н.П. Экономический анализ: Учебник. – М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2019. –575 с.
22. Малышенко В.В. Стратегический финансовый анализ как метод изучения комплексной финансовой устойчивости предприятия: Учебное пособие. – М.: Русайнс, 2021. – 192 с.
23. Мартынова Т.А., Галицкая Ю.Н. Экономический анализ: практикум: Учебное пособие. – Краснодар: ФГБОУ ВО «КубГТУ», 2022. – 163 с.
24. Маркарьян Э.А. Экономический анализ хозяйственной деятельности: Учебное пособие. – М.: КНОРУС, 2019. –536 с.
25. Минакова Е.С. Финансовая устойчивость – фактор эффективности производства // Молодой ученый. – 2021. – №14. – С. 386-388.
26. Никитушкина И.В. Корпоративные финансы: Учебник для академическогобакалавриата. – М.: Юрайт, 2022. –521 с.
27. Пласкова Н.С. Финансовый анализ деятельности организации: Учебник. – М.: ИНФРА-М, 2019. – 368 с.
28. Савицкая Г.В. Комплексный анализ хозяйственной деятельности предприятия: Учебник. – М.: ИНФРА-М, 2023. – 608 с.
29. Сулейманова Д.А., Газиева Г.М. Теоретические аспекты анализа финансовой устойчивости организации. //Актуальные вопросы современной экономики. – 2023. – № 3. – С. 265-268.
30. Федотова Н.В. Сущность и факторы финансовой устойчивости предприятия: Учебник. – М.: Транспортное дело России. – 2021. – № 3. – С. 29-30.
31. Шеремет А.Д. Теория экономического анализа: Учебник. – М.: ИНФРА-М, 2023. – 389 с.
32. Отчетность АО «Сибирской-Уральская энергетическая компания» [Электронный ресурс] – режим доступа: https://www.audit-it.ru/buh_otchet/7205011944_ao-sibirsko-uralskaya-energeticheskaya-kompaniya (дата обращения: 03.03.2024).
33. Карта рисков взыскания дебиторской задолженности [Электронный ресурс] – «Рыков групп» – режим доступа: https://rykov.group/karty-riskov/karta-riskov-perspektivnosti-vzyskaniya/ (дата обращения: 03.03.2024).
Читать дальше